Piyasalara analitik bakış

Dün ne oldu… Güne pozitif başlamasına rağmen seans içinde 7.821-7.943 aralığında karışık bir seyir izleyen BİST100 Endeksi, %0,20 artışla 7.860,88 puandan günü tamamladı. Bankacılık Endeksi %2,29 ve Sınai Endeks %0,05 değer kaybetti. Türkiye 2 yıllık tahvil faizi bir önceki kapanışa göre 3 baz puan azalarak %41,69 ve 10 yıllık tahvil faizi 6 baz puan azalarak %28,35 seviyesinden işlem gördü. Dolar/TL, 28,38-28,55 ve Euro/TL 30,38-30,73 aralığında hareket etti. Türkiye’nin dolar bazlı 5 yıl vadeli CDS oranı 369,5 oldu.

Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Moody's, Küresel Makro Görünüm 2024-25 Raporu'nu "Devam eden küresel yavaşlamanın ortasında G20'nin büyüme dinamikleri farklılaşıyor" başlığıyla yayımladı. Moody’s, yüksek faiz oranlarının kredi kanalları aracılığıyla reel ekonomiye yayılmasıyla küresel ekonomik büyüme hızının 2024'te yavaşlayarak %2,1'e düşmesinin beklendiğini bildirdi. Raporda, G20 ekonomilerinin büyüme hızının bu yıl %2,8, gelecek yıl %2,1 ve 2025'te %2,6 olmasının beklendiği ifade edildi. Moody's'in raporunda, Türkiye ekonomisinin bu yıl %4,2, gelecek yıl %2,6 ve 2025'te %3 büyümesinin beklendiği belirtildi.

ABD Borsaları günü karışık seyirle tamamladı. Kapanışta Dow Jones Endeksi, %0,12 azalarak 34.112 puana gerilerken, S&P500 Endeksi, %0,10 artışla 4.383 puana ve Nasdaq Endeksi %0,08 artarak 13.650 puana yükseldi. Avrupa Borsaları da karışık seyirle günü tamamladı.

ABD’de 30 yıllık mortgage faizi 3 Kasım'da sona eren haftada çeyrek puanlık düşüşle %7,61'e geriledi. Yeniden finansman ve alım kredilerini içeren mortgage başvuru faaliyetinden oluşan piyasa endeksi %2,5 artışla 165,9 puana yükseldi. ABD’de toptan eşya stokları, Eylül’de bir önceki aya kıyasla %0,2 artarak 901,8 milyar dolar oldu.

Almanya'da tüketici fiyat endeksi, Ekim ayında aylık bazda değişmezken, Eylül ayında %4,5 olan yıllık enflasyon, Ekim ayında %3,8 ile Ağustos 2021'den beri en düşük seviyesine geriledi. Gıda ve enerji hariç tutularak hesaplanan çekirdek enflasyon ise %4,3’e geriledi.

Euro Bölgesi'nde perakende satışlar, Eylül ayında aylık %0,3 ve yıllık %2,9 azaldı. Beklenti perakende satışların aylık %0,2 ve yıllık %3,1 gerilemesi yönündeydi.

İngiltere, Rusya'nın altın ve petrol sektörlerinde faaliyet gösteren ve bu sektörleri destekleyen 29 kişi ve kuruluşa yaptırım uygulama kararı aldığını açıkladı. İngiltere'nin 1800 kişi, şirket ve gruba yönelik yaptırım uyguladığı ifade edilen açıklamada, bunların arasında savaşın başladığı dönem toplam serveti 145 milyar sterlin olan 129 oligarkın da bulunduğu belirtildi.

Bugün ne bekliyoruz… Yeni güne başlarken Asya piyasalarında, karışık bir seyir izleniyor. Dow Jones vadeli endeksi yatay. Dolar/TL 28,52 ve Euro/TL 30,62 seviyelerinden işlem görüyor. Dolar endeksi 105,5 seviyesinde bulunurken Euro/Dolar paritesi 1,0710 sınırında. Brent tipi petrol 80 dolardan, altının onsu 1.949,5 dolardan ve gramı ise 1.787,9 liradan alıcı buluyor. 

Bugün yurt içinde önemli bir veri akışı bulunmazken yurt dışında ABD işsizlik başvuruları verisi takip edilecek.

Uzun vadede ne bekliyoruz… Ekim ayında %3,43 artan TÜFE’nin Ekim 2023 tarihli TCMB piyasa katılımcıları anketine göre; Kasım ayında %3,92, 2023 yılı sonunda %68,01 ve 12 ay sonrasında %45,28 artması beklenmektedir. Yine aynı ankette Dolar/TL’nin 2023 sonunda 30,05, 12 ay sonrasında ise 38,64 olması öngörülmektedir. Cari dengenin 2023 sonunda 45,9 milyar dolar, 2024 yılında ise 35,4 milyar dolar açık vermesi beklenmektedir. GSYH büyümesinin 2023 ve 2024’te sırasıyla %4,1 ve %3,4 olacağı öngörülmektedir. TCMB haftalık repo faizinin cari ay sonunda %33,68, 3 ay sonrasında %37,27 ve 12 ay sonrasında ise %37,00 olması beklenmektedir.

Rapor için tıklayınız.

https://www.bmd.com.tr/application/files/8816/9951/2957/Piyasalara_Analitik_Bakis_09.11.2023.pdf

Kaynak:BMD Araştırma